Article 2
in forceIntroductory provisions
An institution with a branch or a majority-owned subsidiary in a state that is not a Member State and where the statutory requirements for the prevention of money laundering and terrorist financing are less stringent than the rules laid down by or pursuant to this Act, shall ensure that the branch or, as the case may be, the majority-owned subsidiary complies with the rules laid down by or pursuant to this Act, insofar as the law of the state concerned does not preclude this.
If the law of the state concerned precludes the application of the first paragraph, the institution shall inform the supervisory authority thereof and shall take measures to effectively manage the risk of money laundering and terrorist financing. Where applicable, it shall observe the provisions laid down pursuant to Article 45(7) of the Fourth Anti-Money Laundering Directive.
An institution that operates a branch in another Member State shall ensure that this branch complies with the provisions applicable in that Member State for the transposition of the Fourth Anti-Money Laundering Directive.
Een instelling met een bijkantoor of een meerderheidsdochteronderneming in een staat die geen lidstaat is en waar de wettelijke voorschriften ter voorkoming van witwassen en financieren van terrorisme minder verstrekkend zijn dan de bij of krachtens deze wet gestelde regels, draagt er zorg voor dat het bijkantoor, onderscheidenlijk de meerderheidsdochteronderneming, de bij of krachtens deze wet gestelde regels naleeft, voor zover het recht van de betrokken staat hier niet aan in de weg staat.
Indien het recht van de betrokken staat aan toepassing van het eerste lid in de weg staat, stelt de instelling de toezichthoudende autoriteit daarvan in kennis en neemt zij maatregelen om het risico van witwassen en financieren van terrorisme doeltreffend te beheersen. Indien van toepassing neemt zij hierbij het bepaalde op grond van artikel 45, zevende lid, van de vierde anti-witwasrichtlijn in acht.
Een instelling die een vestiging in een andere lidstaat exploiteert, ziet er op toe dat deze vestiging de in die lidstaat ter omzetting van de vierde anti-witwasrichtlijn geldende bepalingen naleeft.